一、紙黃金  

“紙黃金”是一種個人憑證式黃金，投資者按銀行報價在賬面上買賣“虛擬”黃金，個人通過把握國際金價走勢低吸高拋，賺取黃金價格的波動差價。投資者的買賣交易記錄只在個人預先開立的“黃金存折賬戶”上體現，不發生實金提取和交割。

優點：投資較小，一般銀行最低為10克起交易，交易單位為1整克，交易比較方便，省去了黃金的運輸、保管、檢驗、鑒定等步驟。  

缺點：紙黃金只可買漲，也就是說只能低買高賣，當黃金價格處于下跌狀態時，投資者只能觀望。投資的傭金比較高，時間比較短。  

二、實物黃金  

實物黃金投資包括金條、金幣以及黃金首飾，以持有黃金實物作為投資。 面對錯綜復雜的國際國內形勢，黃金作為國際硬通貨無疑具有很強的保值增值作用，并且黃金的價值是自身所固有的和內在的，并且有千年不朽的穩定性，是全世界公認的最佳報酬的產品。  

優點：黃金是身份的象征，古老傳統的思想讓國人對黃金有著特殊的喜好，廣受個人藏金者青睞。  

缺點：這種投資方式主要是大的金商或國家央行采用，作為自己的生產原料或當作國家的外匯儲備。交易起來比較麻煩，存在著“易買難賣”的特性。  

三、黃金定投  

黃金定投也叫黃金積存或是積存金，也可以叫黃金零存整取。就是以每月以固定的資金按照上海黃金交易所AU9999的收盤價購買黃金。當合同到期時，客戶 積累的黃金克數可以按照上海黃金市場價格兌換成現金，或者相應克數的金條、金首飾。

說到投資黃金，“中國大媽”是避不開的話題。有數據顯示，2013年全年黃金價格一路跳水，全年金價下跌幅度在28%左右，當時的這一跌幅創下了1981年以來最大的年度跌幅。2014年4月份，由于黃金被做空等多重原因，國際金價在短時間內出現暴跌，于是“中國大媽”開始瘋狂買入黃金“抄底”，并一戰成名。

不幸的是，在“中國大媽”抄底之后，黃金依然繼續下跌，導致大媽們到現在依然被套。而近期一些商業銀行推出的所謂創新型實物黃金理財產品，卻使用了“存金條生金豆”、黃金版“余額寶”等宣傳語，充滿了誘惑。

對比“中國大媽”的遭遇，小編對這些理財產品的看法是：“黃金理財產品目前收益率并不高，而且畢竟是創新型的產品，一旦看錯方向，將只獲得最低收益。還不如直接存平常的人民幣理財產品。”

相比小編的冷靜，小劉卻對這些黃金理財產品充滿了興趣。尤其是某些產品介紹中提到“盈虧兼顧”，表示客戶在享受金價上漲帶來的收益的同時，即使市場不好，也可以獲得一定的利息收入，不會有任何損失。

真的會有包賺不賠的理財嗎？小編對此一番研究后發現，事實并非如此。“實際上，如果金價上升到一定幅度，上述黃金理財產品的收益率將十分可觀，但如果金價下跌，投資者同樣要遭受損失。而且，黃金價格浮動較大，雖然銀行產品杠桿小，但是風險不可小覷。如果在高位買進黃金，即便有銀行固定收益做補充，投資者仍然損失慘重。”

認真查一下數據，還真是這樣。2012年起，黃金理財產品整體表現不佳。如某商業銀行發行的黃金掛鉤保本結構性人民幣理財產品，預期收益為6%，到期后實際收益僅有0.35%。數據還顯示，收益低于1%的掛鉤黃金的銀行理財產品后21款產品中，19款為2012年后開始銷售的產品。

和普通理財產品收益進行一番比較后，小劉終于擺脫了黃金的誘惑。畢竟，黃金生息產品面臨著黃金貶值，以及黃金贖回等風險，并非是一本萬利的保本理財方式。

隨著理財行為走進千家萬戶，黃金理財產品也逐漸進入公眾的視野。雪山貸小編提醒各位，無論何種理財方式，均有風險，投資者朋友還需要謹慎對待。